A medida que la conectividad digital promueve el cultivo de las comunidades globales, la demanda de pagos transfronterizos ha aumentado. Sin embargo, en los últimos 50 años, el paradigma de pago transfronterizo (donde los periodistas y los bancos intermedios procesan los pagos junto con los bancos originales se han mantenido igual.
En el reciente podcast de Paymentsjournal, Gary Palmer, presidente y CEO de Payall Payment Systems, y James Wester, codirector de pagos en Jameseverin Strategy & Research, discutieron las limitaciones de los sistemas de pago globales, soluciones emergentes a desafíos de pago transfronterizos y el impacto potencial en el alcance de los pagos globales.
Crear una frase
El modelo de pago transfronterizo actual depende del mosaico del banco. Uno de los principales problemas es que muchos de los sistemas bancarios centrales en los que estas instituciones confían han existido durante décadas.
Otro problema es que muchos bancos que operan en espacios transfronterizos tienen un alcance limitado. Tienden a centrarse solo en los productos específicos que ofrecen en un campo determinado, como cuentas bancarias, préstamos para automóviles o hipotecas.
La combinación de tecnología obsoleta y preocupaciones estrechas hace que un proceso ya complejo sea aún más difícil, lo que hace que muchas instituciones duden antes de ingresar al mercado.
“Creé una frase: la banca de comunicaciones para pagos transfronterizos y pagos transfronterizos se rige por el miedo y la fricción”, dijo Palmer. “Cuando presentó el concepto de pagos transfronterizos, ahora está tratando con múltiples italías, está tratando con múltiples monedas, está tratando con la complejidad de las transacciones que siempre cambia. Está tratando con cheques de sanciones que van más allá de la frontera”.
“Es toda la área de la experiencia en el tema que el sistema bancario central y los participantes habituales de la tecnología nunca han abordado”, dijo. “Es por eso que hay miedo y fricción en la habitación”.
Un mundo opaco y misterioso
Además de la fricción, el número de bancos de los periodistas ha disminuido en un 25% en la última década. Incluso si el comercio transfronterizo continúa creciendo (y es probable que continúe creciendo), las entidades que lo promueven están disminuyendo.
Esto ejerce más presión sobre los bancos de comunicaciones existentes, que ya están luchando con el peso de los procesos manuales. Por ejemplo, los bancos que buscan comunicaciones a bordo deben verificar que sea una entidad legítima, un proceso que incluye de 100 a 300 preguntas para las hojas de trabajo de Excel de diligencia debida y extensas solicitudes de documentación.
“Se aseguran de que tengan buenas políticas de AML, completen el cuestionario de Wolfsberg y pasen la infraestructura crítica”, dijo Palmer. “Luego dijeron:” Bueno, Sr. Bank, creemos que no hará cosas malas o mentiras, o sus clientes harán cosas malas cuando envíe dinero en todo el mundo “.
“Así es como funciona el sistema, y es el manual”, dijo. “Toda la relación se basa en la relación ineficiente de la documentación manual, la inspección manual y la reexaminación manual de esta relación. Los riesgos adversarios como los sistemas manuales son fundamentales para el miedo y la fricción”.
Además de la ineficiencia, hay una falta de transparencia. Por ejemplo, la institución original puede hacer pagos al banco intermedio a través del banco de comunicaciones, y finalmente llegar a la institución financiera final.
La última vuelta del proceso tiene una visibilidad limitada de cómo la institución original realiza efectivamente a sus clientes, al lavado de dinero y otros controles de cumplimiento.
“Es sorprendente informarme poco sobre los bancos de comunicaciones”, dijo West. “Cuando necesitan pagar en el extranjero o pagar a través de la frontera a otro país, obtienen muy poco en el fondo. Dado el cambio que tiene en términos de tecnología y servicios financieros, este hecho es tan resistente al hecho de que transfronterizo sigue siendo este mundo opaco y misterioso”.
Un gran error en el sistema
Incluso si muchas instituciones desean eliminar la opacidad en los pagos transfronterizos, hay tres condiciones que impiden que los bancos tengan el capital y los recursos para innovar.
“Por supuesto, protege sus sistemas y datos de los malos actores de todo el mundo”, dijo Palmer. “Hay dos bancos con cientos de bancos, algunos con miles de sistemas de terceros y locales que deben alimentarse y mantenerse con actualizaciones, parches y reinicios, lo que absorbe muchos recursos. La tercera cosa es que los productos centrales existentes del banco enfrentan constantemente cambios regulatorios”.
Muchas instituciones financieras también resisten el cambio. Como resultado, los pagos transfronterizos bajo el marco actual a menudo son caros, los servicios a menudo son insuficientes, los tiempos de entrega son lentos y carecen de transparencia.
Sin embargo, no todos estos aspectos deben considerarse desventajas, especialmente en el caso de retrasos en los asentamientos, que a veces pueden ser beneficiosos.
“La gente que ingresa al espacio puede mirar esto y decir:” Oh, parece un gran error “. Pero cuando mitigas todos los riesgos a mi alrededor de” Hago las cosas en mi trabajo como una institución financiera “, encontrarás que muchas personas no miran a todas estas personas. Esta es la función de protegerlos”.
“No lo miran desde la perspectiva de la necesidad de Gary de enviar dinero en el extranjero, y relajemos en Gary”. “Lo miran desde la perspectiva del dinero y la reducción de riesgos”.
El banco de comunicaciones más poderoso
Si bien los retrasos en los pagos pueden dar a las organizaciones el tiempo que lleva cumplir manualmente y los cheques de mitigación de riesgos, pueden causar una gran frustración para los remitentes. Esta frustración solo se ve exacerbada por la eficiencia de los sistemas de pago del consumidor, donde las transacciones se están moviendo cada vez más hacia acuerdos transparentes en tiempo real.
Estas expectativas aumentadas, junto con la creciente demanda de pagos transfronterizos, están impulsando un cambio de paradigma.
“Lo llamamos un tema opaco y hemos estado llenos de fricción en los últimos 50 años, y se ha convertido en un tema en cada institución financiera, cada tecnología financiera, cada proveedor de tecnología financiera, cada proveedor de tecnología financiera, todos quieren hablar”, dijo West. “Creo que es solo un gran peso para todos los que se dan cuenta de que las cosas se han desglosado, o al menos no han entregado como lo hicieron antes”.
“Ahora todos comienzan a darse cuenta de que las transacciones transfronterizas son frutas discretas”, dijo. “Son oportunidades”.
Las dos organizaciones principales que aprovechan esta oportunidad son MasterCard y Visa. Estas compañías de tarjetas de crédito han establecido un imperio de pago transfronterizo global basado en tres activos principales.
Primero, en casi todos los países que operan, están conectados al sistema local de transferencia bancaria. Esto les permite tomar dinero de los emisores de tarjetas y enviarlo a compradores de tarjetas en otras partes del mundo.
En segundo lugar, MasterCard y Visas mantienen liquidez global en cada moneda que comercian. Esto les permite recaudar fondos en la moneda del emisor, convertirla y usar la moneda local de la tarjeta (ya sea en el cajero automático o en el punto de venta).
El tercer activo es su papel de compañía de tarjetas de crédito que administra alrededor de $ 2 billones en transacciones en moneda extranjera, lo que les permite establecer tasas impositivas de divisas.
“Si nos olvidamos de Visas y MasterCard que poseen un negocio de tarjetas, y solo considere estos tres activos: conexiones de transferencia bancaria, eficiencia de comercio de divisas a gran escala, cantidad y liquidez extranjera, los tres activos son extraordinarios”, dijo Palmer. “Cuando los combina, parece el banco de comunicaciones más genial, más grande y más poderoso del planeta”.
Barrer el mercado
Estas redes transfronterizas han crecido hasta el punto en que las compañías de tarjetas de crédito les proporcionan sus propias marcas: Visa Direct y MasterCard Move. Para los bancos y las cooperativas de crédito, estos sistemas pueden representar una actualización significativa al modelo de banca de comunicación tradicional.
Esto significa que el banco puede comunicarse con MasterCard Mobile y especificar la moneda y ubicación del remitente. La plataforma puede entregar pagos a cuentas bancarias, cuentas de divisas móviles, billeteras digitales e incluso efectivo. La característica está disponible en unos 60 países y la mayoría de las transacciones se procesan en tiempo real.
Además, todas las partes recibirán correos electrónicos o mensajes de texto que confirman la entrega. La plataforma también puede especificar la cantidad exacta que el destinatario recibirá sin volatilidad FX o tarifas de transacción extranjera.
“MasterCard ha desarrollado productos transfronterizos, y Payall facilita a las instituciones financieras vivir con MasterCard al tiempo que proporciona muchos otros riesgos y capacidades de cumplimiento”, dijo Palmer. “Piense en nosotros como el procesador transfronterizo de Mastercard para permitir que los bancos pagen pagos al 90% de la población mundial, ya sea un banco o sin una cuenta bancaria. Esto es casi en tiempo real y eficiente, con buenas tasas de FX y confirma la entrega”.
“Esto es todo lo que los clientes bancarios quieren y necesitan, y el precio es que las cooperativas de crédito bancarias regionales más pequeñas más pequeñas aún pueden ganar dinero”, dijo. “Es un gran avance. Es un nuevo paradigma, una nueva alternativa a los bancos de comunicaciones, que está barriendo el mercado”.
