¿Debería refinanciar su préstamo estudiantil si las tasas de interés caen?

Es probable que la Fed disminuya las tasas de interés esta semana, marcando un cambio después de años de caminatas activas. La herramienta CME FedWatch se refiere actualmente a la probabilidad del 100% de reducir la tasa de la Fed.

Para los prestatarios, especialmente aquellos con préstamos estudiantiles privados, las tasas de interés más bajas pueden hacer que la refinanciación sea más atractiva. La refinanciación permite a los prestatarios reemplazar los préstamos existentes con nuevos préstamos, idealmente con tasas de interés más bajas.

Considere un prestatario con un préstamo de $ 50,000, un promedio de 6.5%. La refinanciación al 4.5% reducirá el interés total adeudado en los pagos mensuales y el seguro de vida de préstamos. Para aquellos con saldos más grandes, el impacto puede ser enorme.

Sin embargo, esta decisión no es simple. Para los prestatarios federales de préstamos, el uso de la refinanciación del prestamista privado significa abandonar permanentemente el acceso a programas federales, como el pago de ingresos, el perdón de préstamos de servicio público y las opciones difíciles, como las extensiones. Para muchos, esta compensación puede superar los ahorros a tasas de interés más bajas.

Al refinanciar

Los prestatarios con altas tasas de interés para préstamos privados siempre deben buscar oportunidades de refinanciación, especialmente si son elegibles para una mejor tasa de interés fija que sus préstamos actuales. Con el tiempo, incluso un solo punto de disminución de la velocidad puede conducir a miles de dólares en ahorros.

Es importante tener en cuenta que los préstamos educativos privados no cobran tarifas de origen y no hay un pago anticipado. Esto significa que puede obtener un préstamo nuevo en cualquier momento, sin costo adicional.

Si actualmente tiene un préstamo de $ 50,000 con intereses del 9%, su pago mensual puede ser de aproximadamente $ 633 por mes por 10 años. Si puede reducir esa tasa impositiva al 6%, reducirá su pago a $ 555 por mes.

Como resultado, también pagará mucho menos por la vida útil de su préstamo.

La única forma de saber si puede ahorrar intereses es comprar y comparar al menos 3-5 prestamistas de refinanciación de préstamos estudiantiles.

Quien no debería refinanciar sus préstamos estudiantiles

Los titulares de préstamos estudiantiles federales enfrentan decisiones más difíciles. Aquellos que confían en que no necesitan un reembolso impulsado por los ingresos o los programas de perdón pueden ver la refinanciación como una forma de reducir los costos. Pero para la mayoría de las personas, la retención de protección federal puede ser más valiosa que raspar los puntos de interés.

Reglas generales: Sin planes de confiar en la estabilidad de los programas federales, los prestatarios profesionales de altos ingresos pueden beneficiarse de la refinanciación. Otros deberían pensar cuidadosamente antes de renunciar a las opciones de pago flexibles.

Cuando refinancia un préstamo federal, ahora tiene un préstamo privado. Esto significa que ya no será elegible para un programa de reembolso basado en ingresos, el programa de perdón de préstamos estudiantiles y más.

Final

Los prestatarios que consideren la refinanciación de los préstamos estudiantiles deben dar algunos pasos clave:

• Verifique su crédito: Los prestamistas ofrecen las mejores tasas de interés para aquellos con puntajes de crédito y bajas relaciones de deuda / ingresos.
• Compare múltiples cotizaciones (al menos 3-5): Las tarifas y los términos varían mucho, así que compre con diferentes prestamistas.
• Determine la tasa fija y la tasa variable: Las tasas de interés fijas proporcionan certeza, e inicialmente las tasas variables pueden ser más baratas, pero si la velocidad sube nuevamente, tomará riesgos.
• Pesando beneficios federales: Para los titulares de préstamos federales, las pérdidas de protección deben ser parte del cálculo.

Para muchos, la refinanciación no es suficiente para obtener una velocidad más baja absoluta, pero más sobre encontrar un equilibrio entre ahorrar de inmediato y flexibilidad a largo plazo. La tasa de interés más baja siempre se utilizará para préstamos más cortos.

El potencial de tasas de interés más bajas crea nuevas oportunidades para los prestatarios de préstamos estudiantiles. Pero la refinanciación no es una solución de cortador de galletas. Los beneficios son obvios para aquellos con préstamos privados o prestatarios que están seguros de que no dependerán de programas federales.

Para otros, la seguridad y la protección de los préstamos federales pueden superar cualquier ahorro.

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