¿Debo comprar esta increíble acción de crecimiento de 250 dividendos antes de los resultados del próximo mes?
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este FTSE 250 No está totalmente emocionado este año, pero una compañía que he estado viendo todavía está marcando bien: Goodwin (LSE: GDWN).
El 10 de junio, escribí sobre esta empresa de ingeniería familiar, que ha devuelto un asombroso 4,632% en las últimas dos décadas. Desde entonces, no ha pasado nada, pero el stock se ha desplazado un poco. Esto es para mí muy bien. Los resultados caducarán a principios de agosto (probablemente en la sexta o séptima vez), y tengo una ventana de acción.
La historia a largo plazo está intacta
Las acciones de Goodwin han caído un 5% durante el año pasado, lo que no grita. Pero en tres años, ha subido más del 200%. Me alegro de no haber ido a la fiesta hoy. Espero comprar antes de la próxima ola de crecimiento.
Ahora, el precio del mercado es de £ 563 millones. Para las empresas con 18 ubicaciones de fabricación global, un buen historial de crecimiento de reinversión y décadas de propiedad familiar, todavía se ve modesto, lo que mantiene el negocio estable y enfocado.
Gas natural nuclear, defensa y licuado
El poder de Goodwin es su exposición al mercado de ciclo largo al nicho de los cálculos de calidad. En diciembre del año pasado, las ganancias antes de impuestos aumentaron un 53% a £ 17.1 millones en la primera mitad del año, con ingresos aumentando a £ 106.4 millones.
La mayoría de estos provienen de la entrega de productos especializados a los departamentos de desmantelamiento nuclear y embarcaciones navales. Este es un requisito de infraestructura a largo plazo que no desaparecerá de la noche a la mañana.
En marzo, el equipo confirmó que su libro de pedidos alcanzó un récord de £ 300 millones. Esto incluye un contrato de dos años de $ 15 millones para el negocio alemán Noreva para proporcionar válvulas a proyectos de GNL a gran escala, el más grande en su historia. El CEO Timothy Goodwin marca el GNL como una fuerte fuente de demanda futura. Si lo hace, este crecimiento puede continuar evolucionando.
El negocio ha duplicado su rentabilidad y libro de pedidos en tres años. Eso no fue accidental. Está impulsado por el éxito de los talleres profesionales de fundiciones y maquinaria, que venden componentes de alta fusión que son importantes para la precisión.
Presta atención a los riesgos
Hay algunas advertencias. Goodwin ahora cotiza a un valor de más de 29, por lo que esto no es una ganga. El libro de pedidos es crucial porque el crecimiento depende del aterrizaje y la ejecución de grandes contratos. Una victoria retrasada o débil puede superar las ganancias, las emociones y las acciones. La demanda global, especialmente en ingeniería pesada y gas natural licuado, también depende de la economía más amplia. Los aranceles siguen siendo una preocupación constante.
El rendimiento de dividendos no es excelente, con un rendimiento del 1.77%, pero depende principalmente de su fuerte crecimiento de los precios de las acciones. Los inversores han recibido una recompensa completa a este respecto a lo largo de los años. La acción viajará el 11 de septiembre, y la próxima caída de gastos estará disponible el 3 de octubre.
Goodwin parece un complejo a largo plazo, no un cohete a corto plazo. Si los resultados de agosto son decepcionantes, las acciones pueden estancarse, pero no compro una cuarta parte. Espero seguir con él durante los próximos 10 o 20 años.
Lamentablemente, solo tengo £ 2,000 en efectivo en mi cuenta comercial Tonto Las medidas de suspensión sobre lo que escribí sobre las acciones sobre las que escribí han expirado). Entonces, cruzaré en agosto. Como siempre, no puedo garantizar que lo obtenga, pero espero.
